Pelatihan ini dirancang untuk memberikan pemahaman menyeluruh tentang pasar
obligasi (bonds market) serta pengelolaan portofolio perbankan yang berbasis instrumen
fixed income. Peserta akan mempelajari dinamika pasar modal, outlook ekonomi dan pasar
keuangan, karakteristik instrumen obligasi, serta strategi manajemen portofolio perbankan
untuk memaksimalkan kinerja dan memitigasi risiko. Pelatihan ini sesuai bagi institusi
keuangan yang ingin memperkuat kompetensi treasury, investasi, dan manajemen risiko.
Tujuan
- Memahami kondisi dan outlook pasar modal, khususnya pasar obligasi.
- Menguasai karakteristik instrumen fixed income (obligasi pemerintah, korporasi, sukuk).
- Menilai risiko dan return instrumen obligasi.
- Menyusun strategi manajemen portofolio obligasi di sektor perbankan.
- Mengintegrasikan analisis pasar dan instrumen fixed income dalam pengambilan keputusan investasi perbankan.
Materi Pokok
- Capital Market Outlook
- Tren dan outlook pasar modal global dan domestik
- Kondisi makroekonomi dan pengaruhnya terhadap pasar obligasi
- Kebijakan moneter dan fiskal serta dampaknya pada suku bunga dan yield obligasi
- Prospek sektor perbankan dalam konteks pasar modal
- Bonds Market Fundamentals
- Struktur pasar obligasi: primer vs sekunder
- Jenis obligasi: pemerintah, korporasi, sukuk
- Faktor penentu harga obligasi (price determinants)
- Yield curve dan analisis spread obligasi
- Fixed Income Instruments Analysis
- Penilaian instrumen fixed income (pricing, YTM, durasi, convexity)
- Risiko pasar dan risiko kredit instrumen obligasi
- Likuiditas dan faktor eksternal yang memengaruhi instrumen fixed income
- Studi kasus: analisis obligasi pemerintah vs korporasi
- Banking Portfolio Management
- Strategi manajemen portofolio perbankan berbasis fixed income
- Asset-Liability Management (ALMA) dan keterkaitannya dengan obligasi
- Limit exposure, diversifikasi, dan kebijakan investasi bank
- Integrasi manajemen risiko dalam pengelolaan portofolio obligasi
- Studi Kasus & Simulasi
- Latihan menyusun portofolio obligasi berbasis profil risiko
- Simulasi pemantauan kinerja portofolio (return & risk)
- Strategi hedging & mitigasi risiko pasar obligasi
- Diskusi hasil simulasi dan best practice industri
