Pelatihan Prosedur Penerbitan Obligasi merupakan program pembelajaran yang dirancang untuk memberikan pemahaman komprehensif mengenai tahapan, regulasi, dan strategi dalam proses penerbitan obligasi sebagai instrumen pendanaan di pasar modal. Pelatihan ini mencakup aspek hukum, keuangan, dan teknis yang terkait dengan penerbitan obligasi, mulai dari perencanaan emisi, pemenuhan persyaratan regulasi, penyusunan dokumen penerbitan, hingga strategi pemasaran kepada investor.
Melalui pelatihan ini, peserta akan dibekali keterampilan dalam menyusun struktur obligasi yang optimal, memahami peran berbagai pihak seperti regulator, bursa, lembaga pemeringkat, dan penjamin emisi, serta mampu mengidentifikasi dan mengelola risiko yang melekat pada penerbitan surat utang. Pelatihan ini diperuntukkan bagi profesional yang terlibat dalam perencanaan dan pelaksanaan pendanaan melalui pasar modal.
Tujuan
- Memahami konsep, fungsi, dan manfaat obligasi sebagai instrumen pendanaan di pasar modal.
- Menjelaskan tahapan penerbitan obligasi dari perencanaan hingga pencatatan di bursa.
- Mengidentifikasi dan menerapkan regulasi serta ketentuan hukum penerbitan obligasi sesuai ketentuan OJK.
- Menyusun dokumen utama penerbitan obligasi seperti prospektus dan perjanjian perwaliamanatan.
- Menentukan struktur obligasi yang optimal sesuai kebutuhan pendanaan perusahaan.
- Memahami peran lembaga pemeringkat kredit dan dampaknya terhadap minat investor.
- Menyusun strategi pemasaran dan distribusi obligasi.
- Mengidentifikasi serta mengelola risiko penerbitan obligasi.
- Mengevaluasi strategi penerbitan obligasi melalui studi kasus dan simulasi.
Materi Pokok
- Pengantar Penerbitan Obligasi
- Definisi dan fungsi obligasi sebagai instrumen pendanaan
- Jenis-jenis obligasi dan karakteristiknya
- Perbandingan obligasi dengan instrumen pendanaan lainnya
- Regulasi dan Kerangka Hukum
- Peraturan Otoritas Jasa Keuangan (OJK) terkait penerbitan obligasi
- Peran Bursa Efek Indonesia (BEI) dalam pencatatan obligasi
- Ketentuan perpajakan atas obligasi
- Standar internasional penerbitan obligasi
- Tahapan Penerbitan Obligasi
- Perencanaan dan strategi penerbitan
- Penyusunan dokumen penerbitan
- Due diligence dan peran penasihat hukum
- Persetujuan regulator dan pencatatan di bursa
- Penentuan Struktur dan Rating Obligasi
- Penetapan tenor, kupon, dan nilai emisi
- Peran lembaga pemeringkat kredit
- Dampak rating terhadap daya tarik investor
- Distribusi dan Pemasaran Obligasi
- Penawaran umum dan private placement
- Peran underwriter dan sindikasi
- Strategi pemasaran kepada investor
- Manajemen Risiko Penerbitan Obligasi
- Risiko kredit dan mitigasinya
- Risiko suku bunga
- Risiko likuiditas
- Studi Kasus dan Diskusi
